上证早知道 600256前三季度净利大增166.83%

今日提示

·2026矿业全产业链大会定于10月9日至12日在长沙召开。

·2026食品精准营养与智能制造科技创新论坛将于10月9日至11日举行。

·建研院将于10月9日复牌，此前公司收到了瀚启投资出具的要约收购报告书摘要。

·通则康威10月9日启动发行，申购代码301718，发行价定为26.88元，市盈率44.72倍，申购上限1万股，公司主营宽带接入产品。

上证精选

·工业和信息化部数据显示，今年前8个月我国软件业务收入突破10万亿元，同比增长8.8%，软件业利润总额同比增长1.3%；软件业务出口达459.9亿美元，同比增长12.5%。

·人力资源社会保障部10月8日发布《新就业形态劳动者权益保障办法（征求意见稿）》，自即日起至11月8日向社会公开征求意见。

·10月8日，《北京市“十五五”时期现代化基础设施发展规划》正式对外发布，其中提出“十五五”期间北京市算力布局要更加协同高效。

·中证协近日向券商下发了今年上半年券业经营情况分析。数据显示，截至2026年6月末，境外机构和个人持有境内股票规模达4.66万亿元，较上年末增长近30%。

·应急管理部组织对《烟花爆竹经营许可实施办法》进行了修订，旨在进一步加强和规范烟花爆竹经营许可工作。现向社会公开征求意见，截止时间为2026年11月6日。

·截至10月8日，上海市新增13款已完成登记的生成式人工智能服务，累计登记数量已达253款。

上证聚焦

○厄尔尼诺现象将达到峰值 农产品行业受关注

当地时间10月8日，世界气象组织发布《全球季节性气候最新通报》指出，预计2026年10月至12月期间，热带太平洋中东部海面温度将升至创纪录水平，表明厄尔尼诺现象正在增强，预计12月达到峰值，且持续至2027年2月的可能性很大。这将对全球经济、生态系统和社区造成影响，增加不同地区干旱和洪水的发生风险。

银河证券分析认为，厄尔尼诺现象发生时通常导致全球整体升温，赤道中东太平洋升温最为显著，东南亚、澳洲气温明显提高，容易造成甘蔗、棕榈油、橡胶、小麦等农产品减产。就我国而言，厄尔尼诺发生时全国大部分地区偏暖，北方偏暖更为明显，降水则呈现“南涝北旱”格局。厄尔尼诺对食品价格的传导存在明显时滞，压力窗口通常从事件形成当年冬季延伸至次年夏秋季。

相关公司方面，神农种业主要从事优质水稻、油菜、玉米等主要农作物种子的选育、繁育、制种、销售和技术服务。登海种业专注于杂交玉米种子业务，同时兼顾小麦、蔬菜、水稻等其他农作物种子。

产业情报

○织造及印染开工率边际回升 活性染料价格上涨

10月8日，百川盈孚数据显示，活性染料价格报50元/公斤，较7日上涨6.38%，较上月上涨11.11%。

开源证券指出，需求端方面，“金九银十”为传统需求旺季，化纤下游的织造及印染开工率边际回升，且行业库存处于低位，旺季需求弹性有望充分展现，染料需求也有望随之拉动。供给端方面，主流染料大厂加强行业协同反内卷，叠加上游关键中间体还原物、H酸供应偏紧、价格持续上涨，染料价格坚挺上行。同时，部分中小染料产能因原料外购、成本高企等因素，核心竞争力较弱，其成本显著高于龙头企业，这也变相推动龙头企业提价的流畅度。

相关公司方面，闰土股份染料产业体系已形成从热电、蒸汽、氯气、烧碱到中间体、染料等完善的产业链，染料年总产能近23.8万吨。吉华集团主营业务为染料、染料中间体及其他化工产品的研发、生产与销售。

○台积电业绩持续高增长 AI算力产业景气度高

10月8日，台积电发布公告称，2026年9月营收5118.6亿新台币，环比下降0.6%，同比增长54.6%。台积电2026年前三季度营收38987.3亿新台币，同比增长41.1%。

研究机构认为，AI需求持续强劲。台积电9月营收同比进一步提升，尽管包含新品备货等季节性因素，但连续两个月同比增长超过50%，表明先进制程需求依然旺盛。NVIDIA、AMD及云厂商自研ASIC需求有望持续支撑台积电增长。随着AI芯片向更先进制程、更大芯片面积及更高HBM配置演进，晶圆制造和CoWoS先进封装需求有望同步扩张，产业链景气度具备较强持续性。

相关公司方面，长电科技为领先的集成电路制造与技术服务提供商，拟通过设立控股子公司，在上海临港新片区建设高端先进封测工厂。有研新材持续推进先进制程、先进封装、智能传感及掩模版等用高端靶材技术提升，与台积电等具有稳定的业务合作。

公司新闻

○雄塑科技筹划以现金方式收购深圳芯源新材料有限公司不超过80%股权，目标公司100%股权整体估值暂定不超过8亿元。芯源新材料专注于以纳米金属产品为代表的半导体用散热封装材料。

○联检科技拟以现金不超过3.25亿元收购浙江华周智能装备有限公司股权，并以增资入股形式取得其51.10%股权。浙江华周深耕机器视觉核心硬件与算法研发。

○众生药业控股子公司众生睿创自主研发的一类创新多肽药物RAY1225注射液在超重或肥胖参与者中的III期临床试验（REBUILDING-2）获得顶线分析数据，达到主要终点。

○广汇能源（600256）预计2026年前三季度归属于上市公司股东的净利润为27.00亿元—28.00亿元，同比增长166.83%—176.71%。

○东岳硅材预计2026年前三季度归属于上市公司股东的净利润为5.47亿元—5.67亿元，同比增长19050%—19750%。

○本川智能预计2026年前三季度归属于上市公司股东的净利润为9600万元—1.44亿元，同比增长190.24%—335.36%。

○晶晨股份预计2026年前三季度归属于母公司所有者的净利润为12.60亿元—13.10亿元，同比增长80.58%—87.74%。

○鼎龙股份预计2026年前三季度归属于上市公司股东的净利润为8.40亿元—8.60亿元，同比增长61.72%—65.57%。

○永和股份预计2026年前三季度归属于上市公司股东的净利润为7.60亿元—8.60亿元，同比增长61.96%—83.27%。

○安德利拟回购不低于1.2亿元且不超过1.8亿元公司股份，用于员工持股计划或股权激励。

○华明装备拟回购不低于1.5亿元且不超过2.5亿元，用于员工持股计划或股权激励。

○国联民生控股股东国联集团将增持公司股份，拟增持金额不低于其2025年度自公司取得的现金分红金额。

资金观潮

○险资看好四季度市场修复行情

A股市场持续震荡磨底，但在经历过第三季度的市场快速回调后，险资机构对第四季度市场表现较为乐观。

华泰资产认为，当前市场疲弱更多源于内需偏弱与资金流出等自身因素，缩量、轮动快、赚钱效应差，短期仍将以震荡磨底为主，转机有待四季度国内政策的边际变化。

据了解，在第三季度市场回调期间，有险资机构增加权益资产配置。一家大型险企投资相关负责人表示：“7月末以来，我们有积极增加配置权益资产。从中长期来看，我们对国内经济和