2700亿龙头回应光芯片采购限制传闻 今日股价下跌

东山精密（002384）于10月8日发布投资者关系活动记录表，就市场上传言的光芯片采购限制问题作出公开回应。

针对投资者询问“市场关于光芯片采购限制的传闻对公司有何影响”，东山精密表示，所谓65%美国原产物料比例的说法属于非官方的市场传闻，并未成为监管机构正式发布并生效的政策要求。公司光模块业务中使用的光芯片有部分为自主研发和生产，在光模块整体BOM成本中占比不到10%，其余大部分物料采购能够较好地满足原产地比例要求，整体合规空间较为充裕，后续还可通过供应链优化进一步达到相关标准，同时公司未来也不排除在美国进行产能布局。

东山精密还表示：“公司出口至美国的产品均已按照相关规定完成FCC认证报备，截至目前，公司未收到客户就FCC相关事项提出的专门问询。”公司指出，目前市场关注的65%原产地占比要求仅是研究机构发布的报告内容，尚未对公司的当前生产经营造成影响。

在介绍光模块业务时，东山精密称，公司持续推动光模块业务的客户拓展与产能布局，自收购索尔思光电以来，客户导入效果逐步显现。当前全球AI算力需求不断攀升，光模块行业整体需求旺盛，上游核心物料供应总体偏紧，行业景气度较高。公司正在积极对接下游核心客户，全力推进产能建设与交付保障。

关于PCB业务的景气度、客户合作及产能规划，东山精密表示，公司AI PCB业务整体景气度超出此前预期，下游AI领域核心客户需求强劲，公司正积极回应客户需求并推动产能规划落地。此前公告的相关资本开支项目正按计划推进，产能将逐步释放。目前，公司光模块（含光芯片）与AI PCB两大业务均已覆盖主流AI云厂商，未来有望持续受益于AI算力需求的增长。

东山精密认为：“当前全球PCB产能主要集中于亚洲，美国本土相关产能占比较低，若出台相关限制措施，可能对美方AI算力建设和发展带来影响，因此从目前情况判断，出台相关限制性政策的可能性较小。”

10月8日，受上述传闻影响，东山精密股价跌停，最新报150.66元/股，总市值约2760亿元。