华曙高科调整2026年定增方案 募资总额减少约9.7%

湖南华曙高科技股份有限公司（简称“华曙高科”，688433.SH）近日对外公布，对2026年度定向增发方案进行了调整，主要涉及募集资金规模与用途、发行数量等核心条款。调整后，募集资金总额缩减约9.70亿元，资金用途也出现结构性变化。

募资总额缩减约9.70亿元

此前，华曙高科已于今年4月28日召开第二届董事会第十次会议，并于5月14日召开2026年第一次临时股东会，审议通过了关于公司2026年度向特定对象发行A股股票（简称“本次发行”）的相关议案。

根据华曙高科原发行方案，公司拟向特定对象发行A股股票，募集资金总额不超过390969.15万元（含），发行股票数量不超过发行前总股本的30%，即不超过124673264股。

原方案中，本次发行募集资金净额拟投向三大项目：先进增材制造设备产能提升项目、增材制造综合服务平台建设项目、全球运营中心建设项目。上述项目均围绕公司主营业务展开，重点聚焦设备产能扩张、服务生态延伸以及全球运营能力建设。

华曙高科近日公布的调整后发行方案显示，本次发行募集资金总额由原计划的390969.15万元下调至293970.45万元，减少约96998.7万元。发行数量上限相应做出调整，由不超过124673264股上调至不超过124881102股，增幅约0.17%，未超出总股本30%的法定上限。

在募集资金规模及用途方面，原方案中上述三大项目投资金额合计390969.15万元，均计划全额使用募集资金。

与原始方案相比，华曙高科最新披露的信息显示，本次发行募集资金用途出现结构性调整。其中，“先进增材制造设备产能提升项目”仍全额使用募集资金107509.79万元；“增材制造综合服务平台建设项目”拟使用金额由235616.11万元下调至151287.91万元；“全球运营中心建设项目”拟使用金额由47843.24万元下调至35172.75万元。

调整后，上述项目总投资金额仍为390969.15万元，募集资金缺口将由公司自筹补足。

华曙高科表示，本次发行募集资金投资项目均属于主营业务范围。发行目的主要基于以下几方面：提升公司增材制造设备产能，进一步扩大业务规模与市场份额，满足下游快速增长的市场需求；强化产业链，构建研产一体化协同平台；完善全球化运营网络布局，拓展全球渠道与客户资源。

就产能利用及扩张问题，公司介绍称，今年上半年，随着下游需求持续增加，公司产量不断提高，产能利用率已超过80%，接近饱和状态。若根据设备上线数量计算，上半年公司新上线设备357台，由此计算的产能利用率已达到109.26%，产能已完全饱和，急需扩大生产场地。

公司表示，在此背景下，“先进增材制造设备产能提升项目”计划通过新增生产场地、购置先进生产设备、优化生产工艺流程等方式，扩大增材制造设备的生产规模，提升规模化制造能力与产品质量稳定性。该项目将新增1000台3D打印设备的产能，有利于进一步提升公司的批量交付能力。

3D打印设备销售增加提振业绩

资料显示，华曙高科主营业务以工业级增材制造设备的研发、生产与销售为主，同时提供3D打印材料、技术支持和产品服务。公司的核心产品为3D打印设备及配套设备。

华曙高科表示，公司自成立以来专注于工业级增材制造设备的研发、生产与销售。公司已开发40余款设备，并配套40余款专用材料及工艺，正加速应用于航空航天、高端装备、消费电子、运动鞋业、模具、汽车、医疗、消费品、教育科研等领域。公司是全球极少数同时具备3D打印设备、材料及软件自主研发与生产能力的增材制造企业，销售规模位居全球前列，是我国工业级增材制造设备龙头企业之一。

今年半年度报告显示，报告期内，华曙高科实现营业收入34052.38万元，较上年同期增加10116.66万元，增幅42.27%。主要系公司3D打印设备销售增加，收入相应增加所致。期内，公司实现利润总额、归属于上市公司股东的净利润、扣除非经常性损益的净利润分别为125.06万元、843.48万元、366.45万元，上述三项指标分别较上年同期增加514.56万元、392.64万元、196.62万元，变动原因同样系3D打印设备销售增加，收入相应增加产生盈利所致。

针对本次发行对公司经营管理、财务状况等的影响，华曙高科表示，本次募集资金投资项目基于公司在技术和市场方面的积累，围绕主营业务实施，项目完成后，能够进一步提升公司的核心竞争力。

华曙高科进一步介绍，本次发行完成后，由于募集资金的使用及募投项目的实施需要一定时间，存在每股收益等指标在短期内被摊薄的风险。不过从长远来看，本次募集资金投资项目符合公司发展战略，随着募集资金投资项目预期效益的实现，有利于进一步增强公司盈利能力。