电子化学品行业回暖 主力资金重点买入这些龙头股

电子化学品板块周二表现强势，午间收盘时，同宇新材涨幅接近8%，兴福电子、莱特光电等多只个股跟随上涨。

光大证券发布研报称，AI产业链持续高景气带动下，2026年上半年全球半导体销售额同比增幅约达86.3%，晶圆产能不断扩张，为上游电子化学品需求形成有力支撑；湿电子化学品在集成电路和显示面板两大领域需求旺盛，预计2026年需求量将分别实现23.1%和10.1%的同比增长。

主力资金方面，东方财富Choice数据显示，自8月初至今，主力资金净买入电子化学品概念股共15只。其中天通股份位居首位，主力净买额超过27亿元；宏昌电子位列第二，主力净买额为9.2亿元。

海星股份、思泉新材、天承科技、中石科技、德邦科技、光华科技、莱特光电、唯特偶、兴福电子等个股的主力净买额则分布在9亿元至1亿元区间。

值得关注的是，在主力资金抢筹的个股中，8月以来多只电子化学品概念股逆市大幅走高。中石科技、天通股份、宏昌电子、思泉新材、天承科技、德邦科技、海星股份、同宇新材、莱特光电等个股期间涨幅介于95%至20%之间。

机构观点认为，行业景气度有望继续回暖，国产化进程也在加速推进。开源证券研报分析称，AI时代为半导体材料市场带来了新一轮成长机遇。AI推动先进计算、存储等领域需求持续释放，半导体制造端产能利用率维持高位，扩产步入上行周期，以电子化学品为代表的半导体材料行业有望持续获益。

开源证券进一步指出，从用途来看，集成电路领域占全球电子化学品市场规模的约70%，原因在于高等级产品对纯度、洁净度及稳定性的要求更为苛刻，产品附加值更高。在集成电路领域，工艺升级推动单位材料消耗增加，同时产品向高端化演进。除了制造端扩产直接拉动需求增长外，更为关键的是，新增晶圆制造产能主要聚焦于先进制程及3D NAND等高端芯片方向，图形化工艺步骤随之增多，从而带动清洗、刻蚀、CMP等配套环节，提升平均单位材料消耗量。与此同时，产品高端化也推动了价格上行。

招商证券则指出，2026年电子化学品行业景气度有望继续回升，国产化进程加速推进。在集成电路国产化战略与下游晶圆产能扩张的双重驱动下，湿电子化学品作为关键基础材料需求强劲，2024年国内总需求量已达450.97万吨，预计2028年将增至594.64万吨。与此同时，行业正由"资源驱动"向"技术驱动"转型，市场对产品的环保性能、供应链可持续性以及高端定制化能力提出了更高要求。

（文章来源：东方财富研究中心）